Stock opções para dummies pdf

Opções de negociação para Dummies Cheat Sheet. Trading opções é um pouco diferente de ações de negociação, mas ambos exigem pesquisa e estudo Se você está indo para o comércio de opções, é importante que você sabe tipos de ordem, como ler as mudanças no mercado com gráficos , Como reconhecer como as mudanças de estoque afetam índices e opções e como os índices são construídos. Trading Ordem Types. A variedade de tipos de ordem estão disponíveis para você quando os estoques de negociação alguns garantia de execução, outros garantia de preço Esta breve lista descreve tipos populares de ordens de negociação E alguns da terminologia de negociação que você precisa saber. Ordem de mercado Uma ordem de mercado é aquele que garante a execução no mercado atual para a ordem dada a sua prioridade na negociação aka negociação livro ea profundidade do market. Limit ordem Uma ordem de limite É aquele que garante o preço, mas não a execução Ao colocar um limite em uma ordem, ele será tratado como uma ordem de mercado if. When compra, o seu limite é ou acima do mercado atual pedir preço e Há contratos suficientes para satisfazer a sua encomenda, por exemplo, limite para comprar em 2 50 quando o preço é de 2 50 ou lower. When venda, o seu limite é ou abaixo do preço atual do mercado de licitação e existem contratos suficientes para satisfazer o seu pedido Por exemplo, limite para comprar em 2 50 quando o preço pedindo é 2 50 ou mais alto. Ordem de parada Uma ordem de parada, também referida como uma ordem de stop-loss é sua ferramenta de gerenciamento de risco para negociar com disciplina Uma parada é usada para acionar um Ordem de mercado se o preço da opção negocia ou se move para um certo nível a parada A parada representa um preço menos favorável que o mercado atual e é tipicamente usada para minimizar perdas para uma posição existente. Ordem de limite de parada Uma ordem de limite de parada é semelhante a Uma ordem de parada regular, mas desencadeia uma ordem de limite em vez de ordem de mercado Enquanto isso pode soar muito atraente, você re tipo de pedir muito em termos do movimento do mercado específico que precisa acontecer Pode impedir que você sair de uma ordem que você Preciso exi T, sujeitando-o a um risco adicional Se a parada for alcançada, o mercado vai contra você. Duração Os dois principais períodos de tempo a sua ordem será no lugar. A sessão de negociação atual ou sessão seguinte, se o mercado está fechado. Ordem é cancelada por você, ou o corretor limpa a ordem possivelmente em 60 dias verifique com seu corretor. Cancelar ou alterar Se você deseja cancelar uma ordem ativa, você fazê-lo através de uma ordem de cancelamento Depois de completar as instruções, você recebe um Relatório informando que o pedido foi cancelado com sucesso É possível que a ordem já tenha sido executada, caso em que você recebe um relatório indicando que você era tarde demais para cancelar, preenchido com os detalhes de execução Desnecessário dizer, você pode t cancelar Uma ordem de mercado Alterar uma ordem é um pouco diferente de cancelar uma, porque você pode alterar uma ordem de duas maneiras. Cancelar a ordem original, aguardar o relatório confirmando o cancelamento e, em seguida, digite uma nova ordem. Submit a Cancelar a mudança ou substituir a ordem, que substitui a ordem existente pelos qualificadores revistos, a menos que a ordem original já tenha sido executada. Se isso acontecer, a ordem de substituição será cancelada. Cartas Usadas para Rastreamento de Investimentos. Mercado durante um certo período A lista a seguir dá-lhe o lowdown em alguns dos tipos de gráfico que você pode encontrar enquanto você rastrear seus investimentos. Linha gráfico Este gráfico usa o preço versus tempo Os pontos de dados de preço único para cada período são conectados usando uma linha Isso Gráfico normalmente usa o valor de fechamento Gráficos de linha fornecem grandes informações de imagem para o movimento de preços e tendências por filtragem para fora o ruído de dados de intervalo do período s Uma vantagem de gráficos de linha é que movimentos mais menores são filtrados Uma desvantagem para gráficos de linha é que eles fornecem Nenhuma informação sobre a força da negociação durante o dia ou se as lacunas ocorreram de um período para o próximo. Open-High-Low-Close OHLC bar Gráfico Este gráfico usa o preço versus o tempo O intervalo do período de negociação de baixo a alto é exibido como uma linha vertical com os preços de abertura exibidos como uma guia horizontal no lado esquerdo da faixa de barras e os preços de fechamento como um guia horizontal no lado direito do Barra de gama Um total de quatro pontos de preço são usados ​​para construir cada barra OHLC gráficos fornecem informações sobre ambas as forças de período de negociação e lacunas de preços Usando um gráfico diário como um ponto de referência, uma barra vertical relativamente longo diz-lhe a faixa de preço era muito grande para O gráfico day. Candlestick Este gráfico usa o preço versus o tempo, semelhante a um gráfico OHLC com a faixa de preço entre o aberto eo fechar para o período destacado por uma barra espessada Padrões exclusivos para este gráfico pode melhorar a análise diária. Sobre a batalha entre touros e ursos que são melhor aplicados a um gráfico diário Eles também incorporam dados inter-período para exibir as faixas de preços e as lacunas. Índices são construídos. Para ajudar a compreender as mudanças do índice financeiro, você deve saber como os índices são construídos Os índices não são criados igual bem um é Índices financeiros são construídos em três maneiras diferentes. Preço-ponderado Favores mais alto preço stocks. Market cap-ponderada Favors maior - cap Stocks. Equal dólar-ponderado Cada ação tem o mesmo impacto. Como um estoque em mudança afeta índices. Um índice financeiro é uma ferramenta de medição de preços para grupos de ações, obrigações ou commodities Uma mudança em um estoque se traduz em mudanças de índice Alguns exemplos são. Quando um estoque de preço elevado declina em um índice de preço ponderado, leva a movimentos maiores para baixo em um índice quando comparado a quedas em um estoque de preço mais baixo O Dow é um exemplo de um índice ponderado de preço que é afetado mais por Boeing negociando perto de 100 que Pfizer negociando perto de 25. Um mercado ponderado índice ponderado, como o SP 500, é impactado mais por estoques de capitalização de mercado mais elevados, independentemente do preço Mesmo que a Microsoft só pode ser negociação em 30 por sha , Seu limite de mercado é enorme cerca de 290 bilhões Quando ele se move para cima ou para baixo cria uma maior mudança no SP 500 do que, digamos, Amgen, que negocia em 55 por ação, mas só tem uma capitalização de mercado de aproximadamente 64 bilhões. Das ações em um índice ponderado em igualdade de dólar deve ter o mesmo impacto sobre o valor do índice Para manter o índice equilibrado, é necessário um ajuste trimestral das ações Isso impede que um estoque que tem visto grandes ganhos nos últimos três meses de Tendo muito peso sobre o índice. Opções de ações para Dummies Cheat Sheet. If opções de ações são parte do seu pacote de compensação ou poderia estar em um novo emprego você, como investidor, deve fazer algumas perguntas sobre o plano de opção da empresa para que você saiba O que está acontecendo E porque o valor de suas opções estão ligadas a quão bem ou mal uma empresa é gerenciada, você pode se beneficiar por saber os sinais de que seus valores de ações podem estar subindo ou deslizando para baixo A Internet oferece um site ou dois Que podem ajudá-lo a aumentar seu Conhecimento sobre opções de ações em geral e as perspectivas da sua empresa em particular. Perguntas para pedir antes de aceitar uma oferta de emprego com Stock Options. Your potencial novo emprego inclui opções de ações como parte de seu pacote de compensação Antes de assumir que ter um interesse financeiro em seu novo Empresa é automaticamente uma coisa boa, pergunte ao seu novo empregador estas perguntas. Uma pergunta catch-all grande Quantas ações Qual é o preço de exercício E qual é o calendário de aquisição. Que tipo de opções de ações incentivo, não qualificado, ou uma combinação de ambos. Posso por favor ver uma cópia do contrato de opção de ações que eu vou ser convidado a assinar. Posso também ver uma cópia do documento de plano de opção de ações da empresa s. Existe alguma alteração no plano de opções de ações da sua empresa no passado 12 a 18 meses. Se você está considerando uma empresa antes de sua oferta pública inicial, ou IPO Qual é a data atualmente planejada ou período de tempo para um IPO. Qual é a porcentagem da propriedade total da empresa que as ações em minha opção de ações representam. Quando posso antever receber Outra concessão de opção de ações e em que circunstâncias Uma concessão anual Quando eu sou promovido Como um bônus baseado no mérito. Se você está considerando uma empresa que já está publicamente negociado Qual tem sido a estabilidade dos funcionários que têm grandes ganhos de opções de ações têm mais se hospedaram ou movido on. Are há quaisquer implicações fiscais agora para a minha opção de ações grant. Signs o valor de seu estoque Opções poderiam estar em apuros. Você pode não pensar sobre suas opções de ações e seu valor com muita freqüência, mas os indicadores na lista a seguir vale a pena prestar atenção a Se a empresa está mal executado, o valor de suas opções de ações pode tendência para baixo Heed Estes sinais de valor de opção de ações em declínio e agir em conformidade. Uma equipe de gerenciamento de porta giratória. Um Conselho desinteressado de amigos e investidores dominado Conselho de Administração. Um grande salto em taxas de rotatividade. Síndrome de óculos coloridos. Alto nível de insatisfação do cliente. Sistemas internos deficientes e comunicação de infrastructure. Inconsistent da conversa de management. Open entre empregados sobre deixar. Uma sensação geral do pânico. Significa o valor de suas opções conservadas em estoque poderia ... Ck opções podem flutuar e, muitas vezes, o valor está diretamente ligado à forma como a empresa é executada As qualidades na lista a seguir são sinais de que suas opções de ações podem estar crescendo em value. A constante crescimento company. A altamente qualificados e motivados equipe de gestão. Uma ativa e interessada Diretoria de taxas de rotatividade de funcionários do Directors. Low. Market-líderes de produtos ou serviços. Returning, happy. Solid, infra-estrutura funcional. Thorough programas de treinamento para novos funcionários. Stock Opções Web Sites. Se parte do seu pacote de remuneração inclui estoque Opções, verifique os links para os sites na lista a seguir Estes sites oferecem informações de investimento sobre os planos de propriedade de ações do empregado e lotes de links para outras informações sobre stock options. Options para Dummies. Basic Opções - O que é uma opção. Neste Opções tutorial artigo, vamos discutir as noções básicas de Contratos de opção Isso é, o que é uma opção de como negociar opções e como você lucrar com uma opção. Put simplesmente, uma optio N é um contrato que você pode comprar de alguém ou vender a alguém Suas responsabilidades dependem se você é o único comprando ou selling. Now antes de entrar nessas responsabilidades, vamos falar sobre algumas características importantes de um contrato de opção e, em seguida, vamos construir lentamente Em um exemplo. Option Características. Um contrato de opção é baseado em algumas ações subjacentes como IBM. Um contrato de opção terá sempre uma data de validade. Um contrato de opção terá sempre o que s chamado de preço de exercício. Um contrato de opção pode ser um dos dois Tipos Call ou Put. Lets falar sobre cada bala em mais detalhe Eu mencionei que uma opção é simplesmente um contrato, mas um contrato para fazer o que É um contrato que dá ao comprador o direito de negociar o estoque subjacente Um contrato de opção é bom para 100 partes dessa ação subjacente Assim, comprar uma opção IBM lhe dará algum direito de negociar 100 partes físicas da IBM. O contrato também irá impor um prazo para fazer esse comércio Uma opção expirará na Fechar da terceira sexta-feira do mês de vencimento declarado Então, se você comprar uma opção IBM com um mês de vencimento de maio de 2009, você tem até o fim do dia de negociação 15 de maio de 2009 para negociar as 100 ações da IBM. Além disso, o contrato especificará Um preço de exercício Isso está se referindo ao preço do estoque subjacente não a opção própria Então, para construir em nosso exemplo IBM, você poderia comprar uma opção IBM para maio de 2009, onde o preço de exercício é 105 e que lhe daria o direito de negociar a IBM No preço de greve de 105 partes. Mas espere, há algo que ainda está faltando Você pode estar se perguntando, bem, então o que eu tenho uma opção IBM para maio de 2009, onde o preço de exercício é 105 e eu posso negociar a esse preço de exercício Mas eu compro em 105 ou vender em 105 Isso é onde outra característica muito importante entra em jogo e que é Call vs Put Se você comprar uma IBM Call Option, você tem o direito de comprar 100 ações da IBM em 105 partes Se você Comprar uma IBM Put Option, você tem o direito de vender 100 sha Res da IBM em 105 share. So qual você escolher Call ou Put Isso depende de sua crença pessoal sobre como ações da IBM vai se comportar Lembre-se que um contrato de opção tem uma data de vencimento Em nosso exemplo, é 15 de maio de 2009 Então você tem Para perguntar a si mesmo. Eu acho que a IBM será acima ou abaixo de 105 partes em 15 de maio de 2009.Desde a data de vencimento é no futuro você não pode dizer com certeza, mas você poderia fazer um palpite educado Se você acha que a IBM será acima de 105 partes, você Quer comprar uma opção de chamada Porque, uma opção de compra lhe dará o direito de comprar 100 ações da IBM em 105 partes Agora imagine a IBM realmente faz bem e em 15 de maio, está negociando em 110 partes Se você exercer o seu direito, você vai Comprar 100 ações em 105 e vender 100 ações em 110 Você acabou de fazer um lucro 500 A diferença entre 110 e 105 multiplicado por 100 partes. Ok, mas e se você acha que a IBM estará abaixo de 105 partes em 15 de maio de 2009 Bem, então você Quer comprar uma opção de venda Por que uma opção de venda lhe dará o direito de vender 100 ações da IBM em 105 partes Suponha que a IBM está negociando em 100 partes em 15 de maio Bem, se você exercer seu direito sob uma opção de venda você vai comprar 100 partes de IBM em 100 e vender 100 partes em 105 Faça a matemática e você ve fêz um lucro 500. Para Resumir, uma opção de chamada dá-lhe o direito de comprar baixo, enquanto uma opção de venda dá-lhe o direito de vender high. Remember que comprar o contrato de opção dá-lhe esse direito que significa que a pessoa vendendo o contrato é realmente dando-lhe esse direito Quando você Exercer a Opção de Compra você está realmente comprando as 100 ações daquela pessoa ao preço de exercício de 105 e vendendo as mesmas 100 ações no mercado em 110 Se fosse uma opção de venda, você está comprando 100 ações do mercado em 100 e vendendo Essas 100 ações para essa pessoa ao preço de exercício de 105 Em ambos os cenários que você está comprando baixa e venda high. Now quando eu digo que você está comprando e vender ações, não é exatamente correto Sua empresa de corretagem está fazendo a compra de venda das ações E dando-lhe o lucro líquido em sua conta Isso é chamado uma opção atribuição E sua corretora empresa irá cobrar-lhe uma pequena taxa para lidar com o nitty gritty transações no back end. Option Premium. The uma coisa que nós didn t falar um Bout até agora é quanto custa para comprar um contrato de opção Isso depende de dois fatores Quão próximo o preço de mercado atual é o preço de exercício e quanto tempo é deixado antes da opção expira Esses dois conceitos são chamados valor intrínseco e valor de tempo Uma opção de compra é dita ter valor intrínseco se o preço de mercado atual está acima do preço de exercício Geralmente o preço da opção aumenta em 100 por cada 1 aumento no preço da ação subjacente acima do preço de exercício O resto do preço da opção é O valor de tempo. Uma nota lateral rápida sobre como os prêmios de opção são declarados Quando você vê uma cotação de preço de opção, você normalmente verá o preço dividido por 100 Então, se a opção custará 430, ela será declarada como 4 30 Dessa forma porque uma opção controla 100 partes Don t ser confundido ou enganar e comprar mais opções do que você pode manipular. Por exemplo, digamos que o preço do contrato de IBM 100 maio é 4 30 Se a data atual é 20 de abril você ainda tem 4 semanas Até expirar Mais o preço de mercado atual é 102 31 Isso significa que aproximadamente 2 31 da opção é intrínseca enquanto 1 99 é o valor de tempo Para uma Opção de Venda, obviamente o Valor Intrínseco seria baseado em quanto menor o preço de mercado é relativo à greve Um fator importante a considerar é a decadência do tempo. Suponha que o preço das ações da IBM no nosso exemplo anterior permaneceu em 102 31, mas ele se aproximou e se aproximou de 15 de maio. À medida que você se aproxima da data de vencimento, o Valor de Tempo diminui e O valor intrínseco não se deteriora, apenas o valor do tempo Lembre-se que você comprou uma opção de maio de 100, o que significa que você tem o direito de comprar em 100 e vender em 102 31.Buying e venda Options. All esta discussão foi assumindo o fato de que você iria manter o contrato de opção até expiração Mas o fato é que você pode não querer Na realidade, muitas pessoas não compram e mantenha a opção que muito Se eles vêem um Aumento na opção que eles Ught eles provavelmente irão vender a opção e tomar o seu profit. Earlier eu mencionei que o custo da opção era dependente de Valor Intrínseco e Valor de Tempo Agora você sabe que como o tempo prossegue a decadência em Valor de Tempo irá diminuir o valor de sua opção Então A única maneira de ganhar dinheiro é esperar que o estoque subjacente se mova em seu favor Voltando ao nosso velho exemplo da opção IBM May 105 Call, o prêmio de opção que é, o dinheiro que você paga para adquirir a opção irá diminuir conforme você começa Mais perto de 15 de maio Mas se o preço de mercado da IBM também aumenta, o decréscimo no valor do tempo pode ser compensado. Como pensar dessa forma, quais são as chances de a IBM negociar com 105 ou melhor se você tiver duas semanas para ir e O preço já está em 104 Agora pergunte-se quais são as chances se o preço é atualmente 90 Você provavelmente pode adivinhar agora que quanto mais próximo o preço de mercado é o preço de exercício, mais a opção vale a pena Então, se você comprou a opção para 4 30 quando a IBM estava negociando em 102 31 e No dia seguinte foi para 104, essa opção será mais vale a pena dizer 5 50 Agora você pode esperar e ver o que acontece em 15 de maio, mas se você só queria tirar proveito de um balanço de preços de curto prazo você pode ter seus lucros direito Agora e executado Em nosso exemplo, você fez um lucro de 120 Isso é 5 50 - 4 30 100.Como Ler Cadeias Opcionais. NOTA Esta seção sobre cadeias de opções de leitura foi datada, mas ainda vale a pena ler porque você Pode ainda encontrar estes em vários outros sites Clique aqui para descobrir o mais recente método de cadeias de opções de leitura. Agora que você sabe muito sobre opções, vamos falar sobre como encontrá-los e como interpretar o que você vê Vamos para o nosso exemplo de trabalho Das opções de chamada da IBM Você pode olhar para o diagrama abaixo ou ir diretamente para o Yahoo, abrindo outra página do navegador e inserindo o URL Como você pode ver, há uma tabela como a abaixo Nossa famosa IBM 105 Call Option está listada aqui como você pode dizer Pelos círculos codificados por cor O círculo vermelho ind Isto é para maio de 2009 A primeira coluna mostra todos os preços de greve disponíveis O círculo verde mostra um símbolo procurando estranho S certamente não é o símbolo para a IBM, mas parece semelhante Há um padrão para listar opções de cotações que você pode ver indo Para a folha de fraude ver link na navegação à direita. Você provavelmente pode descobrir o resto dos círculos, se você viu cotações de ações Um par de coisas a salientar é o padrão de preços ea área highted Note que ele não lista o Opção como custam 195 ou que o preço aumentou em 10 É dividido por 100 e depois listados O volume no entanto, não foi dividido por nada É realmente 64 A última coisa a notar é a área destacada em amarelo Lembre-se que falamos Intrinsic Valor Bem, todas as opções que têm Valor Intrínseco são destacadas em amarelo, porque o atual preço das ações da IBM é 102 55. As opções destacadas em amarelo são referidas como As opções de dinheiro. Comprador Beware. Until agora eu só fui Dando fatos puros sobre opções Agora eu estou indo dar alguns conselhos Você tem que ter muito cuidado ao negociar opções As pessoas muitas vezes tout o lado positivo para opções de investimento, enquanto jogando para baixo os riscos envolvidos Se você assistir TV você vai notar lotes de anúncios atraindo-o a assinar Enquanto você pode realizar enormes lucros, as chances de você perceber enormes perdas são apenas como não mais Mesmo os melhores e mais brilhantes profissionais de investimento não pode prever movimento de preços, especialmente no curto prazo Eles ficam Ele está errado apenas tantas vezes quanto eles entendem direito No final do dia, as opções são destinadas a adicionar outra dimensão a toda a sua estratégia de investimento, por isso tome cuidado para não ser eliminado assim que você entrar na opção mundo É melhor para Começar a jogar 5 a 10 opções de cada vez Se você achar que você fez algum dinheiro fazendo isso, então você pode arriscar mais capital. Como mencionado acima, há uma nova maneira de ler cadeias de opções e É bastante fácil de entender Você verá abaixo Você pode ver que é quase auto-explicativo O círculo vermelho representa o símbolo de ações subjacentes, o círculo azul representa a data de expiração, o círculo verde representa o tipo de opção C para Call, P para Put , Eo círculo preto representa o preço de exercício A única captura pequena é que a data de validade é indicada como o dia após a data de expiração real Eu sei estranho, mas a opção realmente expira como de fim de mercado no dia anterior No exemplo acima , A data de expiração de 130322 lê 2017, 22 de março Isso é, a opção já está expirado a partir daquela manhã Mas para fins de negociação você tem que ter certeza que qualquer comércio que você quer fazer tem que entrar antes do fechamento do mercado em 2017, 21 de março. Ok, nós passamos por um monte de material aqui E você ainda pode estar confuso Eu sugiro que você leia o material novamente ou pelo menos as partes onde você se perdeu Também a partir do menu acima você pode se referir a uma trapaça ela Et que lista todas as coisas importantes que você precisa saber sobre as opções sem as explicações chato longo e examples. Good Luck E não se esqueça de voltar em breve para quaisquer atualizações ou novo material que eu adicionar a este site. Todo o conteúdo deste site é Significou para finalidades educacionais somente Não deve ser interpretado como o conselho do investimento E eu não estou fazendo certamente nenhumas reivindicações sobre a rentabilidade de opções negociando As opções são inerentemente arriscadas e você deve considerar com cuidado os riscos antes de investing todo o dinheiro Os exemplos dados não necessariamente usando real Números mundiais, uma vez que é utilizado para fins ilustrativos Qualquer pessoa s leitura do material neste site deve consultar seu próprio consultor de investimento profissional antes de investir em opções ou qualquer outra segurança.